Мечел разместит привилегированные акции. Мечел привилегированные

Технический анализ акций Mechel OAO Pref (MTLR_p)

Резюме:Активно продавать

Скол. средние:Активно продаватьПокупать (0)Продавать (12)

Тех. индикаторы:Активно продаватьПокупать (0)Продавать (8)

Точки разворота13.12.2018 02:05 GMT

Название S3 S2 S1 Точки пивот R1 R2 R3

Классические	101,31	101,48	101,56	101,73	101,81	101,98	102,06
Фибоначчи	101,48	101,58	101,63	101,73	101,83	101,88	101,98
Камарилья	101,58	101,60	101,63	101,73	101,67	101,70	101,72
Вуди	101,27	101,46	101,52	101,71	101,77	101,96	102,02
ДеМарк	-	-	101,52	101,71	101,77	-	-

Технические индикаторы13.12.2018 02:05 GMT

Название Значение Действие

RSI(14)	32,254	Продавать
STOCH(9,6)	15,756	Перепроданность
STOCHRSI(14)	50,209	Нейтрально
MACD(12,26)	-0,530	Продавать
ADX(14)	36,850	Продавать
Williams %R	-89,743	Перепроданность
CCI(14)	-95,8157	Продавать
ATR(14)	0,4893	Менее волатилен
Highs/Lows(14)	-0,2821	Продавать
Ultimate Oscillator	33,056	Продавать
ROC	-1,452	Продавать
Bull/Bear Power(13)	-0,7920	Продавать
Покупать: 0 Продавать: 8 Нейтрально: 1 Резюме:Активно продавать

Скол. средние13.12.2018 02:05 GMT

Период Простая Экспоненциальная

MA5	101,83 Продавать	101,85 Продавать
MA10	101,99 Продавать	102,08 Продавать
MA20	102,60 Продавать	102,53 Продавать
MA50	103,55 Продавать	103,24 Продавать
MA100	103,93 Продавать	103,67 Продавать
MA200	104,14 Продавать	103,48 Продавать
Покупать: 0 Продавать: 12 Резюме:Активно продавать

ru.investing.com

Мечел разместил привилегированные акции в Нью-Йорке

← Все новости

7 мая Мечел разместил привилегированные американские депозитарные акции (АДА) на Нью-Йоркской фондовой бирже (одна привилегированная акция эквивалентна двум АДА). Привилегированные акции разместила семья Джастис, у которой в апреле прошлого года Мечел приобрел компанию Bluestone Coal, расположенную в Западной Вирджинии.

Стоимость сделки составила 436 млн. долларов США деньгами и около 83,3 млн. привилегированными акциями.

Привилегированные акции были выпущены в 2008 г. и никогда не торговались на бирже.

Мечел разместил 15,25 млн. акций (30,5 млн. АДА) по цене 15 долл. США за акцию (7,5 долл. США за АДА), что оказалось ниже объявленного диапазона в 16-22.8 долл. США за акцию (8-11,4 долл. США за АДА), в результате чего ему удалось привлечь 229 млн. долл. США. Основной причиной низкой цены стал неудачный выбор времени размещения, что связано с долговым кризисом Греции, повлекшим за собой серьезные распродажи на мировых биржах. Диапазон цен снижался дважды, вследствие чего Семья Джастисов продала на 33% меньше акций, чем изначально планировала.

Совместными букраннерами предложения дополнительных привилегированных акций Мечела являются Morgan Stanley и Renaissance Securities, которые в течение следующих 30 дней могут выкупить 4,5 млн. АДА для покрытия перерасхода выделенных средств.

Согласно нашей оценке, основанной на модели дисконтирования дивидендов, стоимость одной АДА составляет 16,1 долл. США, что указывает на потенциал роста в размере 103%. В связи с этим мы рекомендуем покупать бумаги компании.

В соответствии с уставом компании Мечел, дивидендные выплаты компании по привилегированным акциям должны составлять 20% от годовой чистой прибыли по МСФО. 263 257 219 213

Существует риск переизбытка акций, учитывая возможные новые размещения акций семьей Джастис и компанией Мечел. Российский производитель стали может использовать 55,5 млн.привилегированных акций для погашения долговых обязательств на сумму 1,9 млрд. долл. США, тогда как семья Джастис может решить продать остаток своих акций в случае роста их стоимости.

Фиксированный размер дивидендных выплат, составляющий 20% от чистой прибыли по МСФО, гарантирует привлекательную дивидендную доходность

Согласно уставу компании Мечел, дивидендные выплаты компании по привилегированным акциям должны составлять минимум 20% от годовой чистой прибыли по МСФО. В соответствии с расчетами, при текущих рыночных ценах дивидендная доходность акций компании составит 8% в 2010 г., 12% в 2011 г. и будет расти в дальнейшем. Ожидается, что дивидендные выплаты за 2010 г. будут осуществлены 15 мая 2011 г. Необходимо отметить, что кроме компании Мечел ни один из других российских крупнейших производителей стали/угля не выпускает привилегированные акции, что делает привилегированные акции Мечела уникальными в своем секторе.

Источник: ИФК Метрополь

www.urm.ru

Мечел разместит привилегированные акции | Московская область

Группа «Мечел» объявила о намерении разместить привилегированные акции на Франкфуртской фондовой бирже и ММВБ. Всего будет размещено до 55 млн. бумаг – 11,67 % от увеличенного уставного капитала, сообщают «Ведомости». Из них 19,25 млн. акций будет торговаться за границей: такое разрешение выдала Федеральная служба по финансовым рынкам (ФСФР). Организаторы размещения – Morgan Stanley, Renaissance Securities и «КИТ финанс». Road show начнется 5 июля.

Также Мечел сообщил, что обязуется выплачивать на «префы» не меньше 20 % от чистой прибыли по US GAAP. Как говорится в сообщении Мечела, эта норма прописана в уставе компании. Правда, она установлена для общего количества объявленных привилегированных акций компании (138,8 млн. шт.), значит, владельцам 55 млн. бумаг Мечел будет выплачивать около 7,9 % от чистой прибыли в год.

Как отмечают «Ведомости», по дивидендной политике Мечела его акционерам причитается не меньше 50 % чистой прибыли – это самая высокая планка из всех российских металлургов (см. график). Теперь с учетом «префов» она составит 57,9 %, уточняет источник, близкий к Мечелу.

По мнению аналитика Deutsche Bank Ольги Окуневой, владельцев «префов» будет преимущество перед владельцами обыкновенных акций – они получат законные 20 % от чистой прибыли вне зависимости от изменений дивидендной политики Мечела. Таким образом, покупатели привилегированных бумаг получат квазидолговой инструмент с фиксированной доходностью, говорит она. Дивидендная доходность «префов» будет примерно на 20 % выше, чем у владельцев обыкновенных акций, подсчитал аналитик UnicreditAton Георгий Буженица: за 2007 год акционеры Мечела получили по $1,1 на акцию, а владельцам «префов» причиталось бы $1,3 на акцию. Но размещаться «префы» все равно будут с дисконтом к обыкновенным акциям в 25–30 %, считает аналитик.

fedpress.ru